Twee zijden van de pensioenmedaille

Software als beheerinstrument voor pensioenfondsen

Door de beurscrisis is zoveel pensioenkapitaal verdampt dat de fondsen onder het wettelijk vereiste dekkingspercentage schoten. De Commissie-Frijns oordeelde daarom dat er dringend een directer inzicht nodig is in de balans tussen beleggingen en verplichtingen. In Maastricht vonden twee experts van de pensioenbalans elkaar. Hun geavanceerde software brengt beter beheer van pensioengelden binnen handbereik.

Toen Angelique Paulissen haar eerste bedrijf Montesquieu Finance startte, nam ze ervaring mee van werkgevers als ABP en ABN Amro. Vorig jaar adviseerde ze een ‘pensioenfonds in het zuiden van het land’ over hun beleggingstrategie. Dezelfde klant sprak ook met Ruud Kleynen, hoogleraar Actuariële Wetenschappen aan Maastricht University. Maar dan voor de andere zijde van de balans: de verplichtingen. Kleynen constateert, net als commissievoorzitter Frijns, ernstige afstemmingsproblemen tussen beleid en uitvoering. Voor een gemiddeld bestuurslid blijkt dat terrein meestal te specialistisch. ‘Er komt nogal wat op zo’n pensioenfonds af’, zegt Paulissen. ‘Ze zitten op een grote pot geld en genoeg partijen die daarvan willen meeprofiteren.’

Pensioenmedaille
Die gemeenschappelijke klant zei: Paulissen en Kleynen moeten eens met elkaar gaan praten. Samen beheersen ze immers kennis van beide zijden van de pensioenmedaille. Afgelopen zomer vonden ze elkaar als zakenpartners. Paulissen: ‘Ruud Kleynen is de strateeg die ingewikkelde zaken eenvoudig kan uitleggen, ik zorg voor de praktische implementatie van de strategieën.’ Als Montesquieu Kleynen springen ze sindsdien in het ‘dekkingsgat’ van pensioenfondsen. Het was een kwestie van het momentum grijpen. Nu veel pensioenfondsen in de problemen zijn, is Montesquieu Kleynen de juiste partij op het juiste moment. En op de juiste plaats, ondervindt Paulissen. ‘Wij profiteren van Maastricht University en de relatieve beslotenheid van de regio.’

Balansmanagement
Montesquieu Kleynen is een hoogspecialistische bundeling van kennis die een integraal pakket van balansmanagement voor pensioenfondsen aanbiedt. Paulissen: ‘We gebruiken derivaten – afgeleide beleggingsproducten – als een schil om de beleggingen en de verplichtingen met elkaar in balans te brengen.’ Zeer innovatief is het softwarepakket voor geïntegreerd balansrisicomanagement. Daarmee stellen ze de strategische beleggingsmix vast, structureren de portefeuille met derivaten, meten de dagelijkse prestaties, sturen zonodig bij en genereren de informatie die het pensioenfonds nodig heeft om in control te blijven. ‘Risico’s kunnen met behulp van deze software heel precies worden gemanaged. We kunnen dagelijks de financiële positie van onze klant bekijken en de pensioenbestuurder kan meekijken. Dat is uniek. In een volgende fase willen we deze software webbased aanbieden. Dat vergt een enorme investering, waarbij we worden ondersteund door de innovatiegelden van Liof. Zodra we wat nu in onze hoofden zit in een systeem gieten, kunnen we als bedrijf verder groeien. Eerst in Nederland, later ook in het financiële hart van de Londense City. We praten al met de grote investeringsbanken van deze wereld. De kunst is de concurrentie steeds één stap voor te blijven.’

Meer informatie:
Montesquieu Kleynen BV
Avenue Céramique 237
6221 KX  Maastricht
T: +3142 3257100
I: www.montesquieukleynen.nl

Cases

Meer cases